Copyright © 1998-2025 CDR server s.r.o.
Všechna práva vyhrazena.
ISSN 1804-5405.
Copyright © 1998-2025 CDR server s.r.o.
Všechna práva vyhrazena.
ISSN 1804-5405.
Oddělení továren od AMD se nepovedlo, z hlediska těch továren, ne z hlediska AMD, tak víte co, oddělíme továrny i od Intelu a prodáme je arabákům taky. Koukám, že v Intelu už nemá rozum nikdo.
Tak továrny Intelu jsou teď -$7bn/rok a bez nich by Intel byl v plusu. Nikdo v nich nechce vyrábět, ani Intel (myslím nějaké větší kapúacity).
Tam záleží, jak si účtují výrobu mezi foundry a jednotlivými odděleními. Ta ztráta může být uměle přifouklá, kvůli tomu že na foundry se snaží dojit dotace a uměle vylepšovat výsledky ostatních divizí.
Ty faby co se flákají ztráty generovat budou, ale nemusí být tak vysoké, jako kdyby si účtovali výrobu s přiměřeným ziskem.
Dotace jsou na celý Intel, zatím je to jedna firma.
Ale tady nejde o Intel a o Inteláky (ani jeden z těch pánů nemá dle článku s Intelem nic společného), ale o to, že předáním Intelových fabů TSMC by ubyl jeden z posledních dvou alespoň trochu reálných konkurentů TSMC a zároveň by to (velmi pravděpodobně) posílilo TSMC, která by nemusela stavět, ale pouze by provedla potřebné procesní změny podle svého operačního systému.
Arabáci jsou mantáci, ti měli peníze a mysleli si, že jim z pouhé investice do GloFo potečou proudy revenue - jenže se přepočítali, tohle je dynamicky se rozvíjející byznys, ve kterém je třeba mít vývoj a plány a hlavně lidi, kteří tomu rozumějí.
O intelu nemá smysl v tomto případě hovořit, ten bude rád, až se tohoto břemene, se kterým si už zjevně neví rady, zbaví. Tím ale klesá na úroveň AMD, a to je přesně ten negativní scénář o kterém jsem tu roky psal.
Vzhledem ke komplexnosti řešení již dávno není doba vše dělat in-house. Když ještě PC hrála nějakou roli (199x+) při porovnání operací DELLu s Compaqem. Michael Dell: začínáme výběrem z dostupné nabídky komponent na trhu, z Compaqu: nejprve nabereme písek na pláži.
Minulá technologická převaha se může změnit v technologickou brzdu. Intel svou fablessness (aspoň částečnou odkládal roky) a za čtyři roky ztratil 2/3 kapitalizace. Fabless NVIDIA za stejnou dobu svou kapitalizaci zdesetinásobila.
https://companiesmarketcap.com/intel/marketcap/
https://companiesmarketcap.com/nvidia/marketcap/
Verikální integrace není nic překonaného (ba právě naopak), jen to vyžaduje schopnost to řídit, tedy to nemůže dělat kdejaký absolvent VŠE (bez urážky), protože se vyžaduje osobní zodpovědnost. To je kámen úrazu pro dnešní korporáty, kde se preferuje kolektivní rozhodování, protože pak nelze jednoduše určit viníka chybného rozhodnutí.
Apropos: Dell se aktuálně nenachází úplně v dobré kondici a ten rozdíl oproti Compaqu bych si dovolil taky trochu poupravit: Dell v té době akceptoval standardy, kdežto Compaq si je vytvářel - ale to je něco jiného, než integrace po vertikále.
Arabáci to třeba takhle zamýšleli. Koupíš firmu, nic do ní neinvestuješ a necháš jí dojít. Koukni třeba na automobilový koncern Stelantis. I když teď koukám na třžby a příjmy GlobalFoundries a zdá se, že ta firma je už vydojená :-)
Nekopíruje to jen odvětví jako celek?
https://www.macrotrends.net/stocks/charts/GFS/globalfoundries/revenue
Kopírování odvětví se týká ceny akcií. Ne tržeb a zisku.
Chcete naznačit, že cena akcií není v korelaci s tržbami/ziskem společnosti a že výkyv odvětví se neprojevuje na jednotlivých společnostech?
Jakože když se kvůli hajlování Muska propadnou akcie o třetinu, tak že se továrny rozhodnou méně vyrábět?
vám už z toho pozdravu načisto drbe...
Mně ne, akcionářům.
Chápu, že ruskému náckovi to imponuje.
A myslíš že na tom vydělali? To se mi moc nezdá, že by takový záměr měli Arabáci od počátku, natož aby se jim vyplatil.
Tady to vypadá jako tvrdý provar:
https://semianalysis.com/2021/10/06/globalfoundries-gfs-ipo-mubadala/
Je tam spousta čísel, většina končí 2021 a ta kumulovaná ztráta je i z dalších akvizic. Takže nejsem schopen říct nic konkrétního.
Určitě, ale možnost Intel rozdělit a výrobní divizi prodat, je minimálně stejně špatná jako předat to TSMC. Když výrobu předají TSMC, tak to nemůže projít přes antimonopolní úřad, leda politickým rozhodnutím, a TSMC ubude jeden z posledních aspoň papírových konkurentů.
Když výrobu oddělí a prodají investorům, tak to dopadne jako s GloFo. Kdo to asi koupí, kdo je na té technologické úrovni? Nakonec to bude zase jen nějaký movitý kupec, který to pohnojí, protože se v tom nedokáže orientovat.
Tady asi dobrá možnost neexistuje.
Aby to bylo fér, tak bych ty továrny věnoval třeba Baikal Electronics /s
Vzhledem k tomu co Trump předvádí bych se tomu zas až tak moc nedivil...
Tak tomu říkám "lubricated like fox" strategie. 🤣🤣🤣
Jako ze by ho jeste zhorsili tim, ze bude hnit zevnitr? :-)
NVIDIA & Broadcom Are Reportedly Testing Out Intel’s 18A Process; Fate of Intel Foundry Now Seems To Be Full of Optimism
https://wccftech.com/nvidia-broadcom-testing-intel-18a-process/
Intel’s 18A Process Is “Finally Ready” After Years of Wait; Team Blue To Tape-Out Chips By H1 2025 & Likely Disrupt The Industry
https://wccftech.com/intel-18a-process-is-finally-ready-after-years-of-w...
Intel’s 18A Process Reportedly Comes With SRAM Density On-Par With TSMC’s N2; Team Blue Gearing Up For A Phenomenal Comeback
https://wccftech.com/intel-18a-process-reportedly-comes-with-sram-densit...
Nekomentuji, nakolik jsou očekávání ohledně harmonogramu reálná, ale zbavovat se konkurence a nechat tam jen samsung a tsmc, to by byl konec banánového daiquiri tak, jak ho známe.
Těžko říct jak u Intelu postupovat.
Řešení jako u GloFo by bylo špatné, odprodej firmy a marná naděje že se to samo nějak rozjede.... Intel se sám nevzpamatuje
Nalít do toho další peníze nepřipadá v úvahu, to je velice efektivní znehodnocení investic.
Nechat to tam vyhnít, jako u GloFo a řady dalších firem z historie výroby polovodičů, můžeme se podívat i na našem kontinentě..... jenže to zase otevře cestu monopolizaci TSMC.
Intel prostě bude druhořadý výrobce, sice bude mít moderní výrobní procesy ale bude je mít o několik let později. Teď sice zkoušejí 18A, ale to jsou první pokusy, zatímco konkurence má laboratorní čipy které už fungují. Intel ma připravený pro masivní nasazení jen 3nm což je s konkurencí srovnatelný na úrovni 5nm TSMC.
Nejlepší CPU dneška - ryzeny 9000, jsou postaveny na derivátu 5nm výroby TSMC (4nm)
Nejlepší GPU dneška - nvidie rtx50 i amd rx 9000 jsou postaveny na derivátu 5nm výroby TSMC (4nm)
Takže v tomto není Intel3 až tak velký průšvih.
18A běží v laboratořích intelu a letos na podzim/Q4 vydá panther lake postavené na 18A.
Proto Pat Gelsinger vsadil vše na 18A. Pokud dodrží termín, tak reálně dohnali konkurenci a "doba temna" bez konkurence končí.
18A běží v laboratořích intelu a letos na podzim/Q4 vydá panther lake postavené na 18A.
tak ten bol dobry.
🤷♂️
Ne ne, tenhle byl ještě lepší! :-)
"Pokud dodrží termín, tak reálně dohnali konkurenci"
Už to není Q4/2025.
Už je to mid-Q4.
Což tak nějak naznačuje další představení mezi Vánocemi a novým rokem a reálné produkty někdy v Dubnu.
Pro psaní komentářů se, prosím, přihlaste nebo registrujte.